La banque suisse d'actifs numériques Sygnum Bank et Starboard Digital ont levé plus de 750 millions de dollars en BTC (soit plus de 65 millions de dollars aux cours actuels du marché) pour un véhicule d'investissement basé sur le Bitcoin.
Le fonds $BTC Alpha, proposé par Sygnum en partenariat avec Starboard, est conçu pour générer des revenus à partir des avoirs existants en Bitcoin sans dépendre de la hausse de son prix.
Ce fonds, enregistré aux îles Caïmans, a généré un rendement net annualisé de 8,9 % lors de son premier trimestre complet depuis son lancement en octobre dernier. Son objectif est de générer des rendements annuels de 8 à 10 % sur le Bitcoin en exploitant les écarts de prix entre le marché au comptant et le marché des produits dérivés.
Le fonds utilise des stratégies d'arbitrage systématiques, exploitant les écarts de prix des actifs entre les différentes places boursières afin d'obtenir des rendements stables quelles que soient les conditions du marché.
L'afflux important de capitaux observé dès ce stade précoce témoigne de l'intérêt croissant des investisseurs institutionnels pour les stratégies Bitcoin. Ces stratégies permettent de générer des revenus tout en conservant une position à long terme, souligne Markus Hämmerli, responsable de la gestion de portefeuille chez Sygnum.
Ce fonds est accessible aux investisseurs professionnels dans des juridictions telles que la Suisse et Singapour.
Les parts du fonds peuvent servir de garantie pour des prêts sur gage via Sygnum, permettant ainsi aux investisseurs de libérer des liquidités sans vendre leurs avoirs en Bitcoin.
Plus tôt cette année, Sygnum s'est associé à Debifi, une startup spécialisée dans les prêts en bitcoins, pour lancer une plateforme de prêts. Les entreprises l'ont décrite comme la première plateforme de prêts bancaires qui ne requiert pas que les emprunteurs cèdent le contrôle de leurs bitcoins .